PayPal เตรียมขยายธุรกิจเป็นธนาคารในสหรัฐอเมริกา

การตัดสินใจของ PayPal เตรียมก้าวเข้าสู่ธุรกิจธนาคารในสหรัฐอเมริกา ประเด็นนี้กลายเป็นจุดสนใจหลักในการถกเถียงเกี่ยวกับอนาคตของฟินเทคและธนาคารแบบดั้งเดิม บริษัทให้บริการชำระเงินออนไลน์ ซึ่งผู้ใช้จำนวนมากได้ตัดสินใจเลือกใช้ สร้างบัญชี PayPalได้เริ่มกระบวนการดำเนินงานในฐานะธนาคารของตนเองในอีกฝั่งหนึ่งของมหาสมุทรแอตแลนติก โดยใช้ประโยชน์จากสภาพแวดล้อมด้านกฎระเบียบที่เอื้ออำนวยต่อบริษัทเทคโนโลยีทางการเงินมากกว่า

ขั้นตอนนี้นับเป็นการเคลื่อนไหวเชิงกลยุทธ์ที่สำคัญสำหรับบริษัทที่มีอยู่แล้ว มีผู้ใช้งานหลายล้านคนทั่วโลก ได้รับใบอนุญาตประกอบธุรกิจธนาคารในลักเซมเบิร์ก และมีบทบาทสำคัญอย่างมากในยุโรปและสเปนแม้ว่าการยื่นคำขอจะเกิดขึ้นในสหรัฐอเมริกา แต่หน่วยงานกำกับดูแลของยุโรปและภาคการเงินของทวีปยุโรปจะติดตามความคืบหน้าของกระบวนการนี้อย่างใกล้ชิด เนื่องจากระบบการชำระเงินดิจิทัลและการธนาคารกำลังได้รับความนิยมและเห็นคุณค่าของประโยชน์ที่ได้รับ ข้อดีของการชำระเงินด้วย PayPal.

แบบฟอร์มใบสมัครอย่างเป็นทางการเพื่อจัดตั้งธนาคาร PayPal ในรัฐยูทาห์

บริษัท PayPal Holdings Inc. ได้ส่งเอกสารที่จำเป็นทั้งหมดไปยังหน่วยงานที่เกี่ยวข้องอย่างเป็นทางการแล้ว บรรษัทประกันเงินฝากแห่งสหรัฐอเมริกา (FDIC) และ y กรมสถาบันการเงินแห่งรัฐยูทาห์ เพื่อจัดตั้ง บริษัทให้สินเชื่ออุตสาหกรรม (บริษัทสินเชื่ออุตสาหกรรม, ILC) ซึ่งตั้งอยู่ในรัฐนี้ของสหรัฐอเมริกา

ใบอนุญาตประเภทนี้ ซึ่งค่อนข้างพบได้ทั่วไปในสหรัฐอเมริกา อนุญาตให้บริษัทสามารถเสนอบริการได้ บริการทางการธนาคาร เช่น เงินฝากที่มีประกันและการให้สินเชื่อ โดยไม่ต้องกลายเป็นธนาคารแบบดั้งเดิมที่อยู่ภายใต้พระราชบัญญัติบริษัทผู้ถือหุ้นธนาคาร หากได้รับการอนุมัติ หน่วยงานใหม่นี้จะดำเนินงานภายใต้แบรนด์ดังกล่าว PayPal Bank และจะถูกบูรณาการเข้ากับระบบการเงินที่มีการกำกับดูแล

บริษัทยืนยันว่ากรอบการทำงานนี้จะทำให้บริษัทได้เปรียบ มีความเป็นอิสระในการดำเนินงานมากขึ้นจากธนาคารแบบดั้งเดิมที่ร่วมมืออยู่ในปัจจุบันเนื่องจากฟังก์ชันทางการเงินหลายอย่างที่ปัจจุบันต้องพึ่งพาบุคคลภายนอก จะถูกบริหารจัดการภายในองค์กรเอง นี่เป็นอีกก้าวหนึ่งในการบูรณาการแนวดิ่งของกลุ่มบริษัท ซึ่งมีเป้าหมายเพื่อให้สามารถควบคุมห่วงโซ่คุณค่าทางการเงินได้อย่างโดยตรงมากขึ้น

กระบวนการตรวจสอบโดยหน่วยงานกำกับดูแลของสหรัฐฯ จะไม่เกิดขึ้นทันที หน่วยงาน FDIC และหน่วยงานของรัฐยูทาห์จะต้อง... เพื่อวิเคราะห์รายละเอียดของแบบจำลองธุรกิจ ความเสี่ยง และโครงสร้างการกำกับดูแลกิจการของบริษัทที่จะจัดตั้งขึ้นในอนาคตซึ่งเป็นขั้นตอนที่อาจใช้เวลานานหลายเดือน

การเพิ่มวงเงินสินเชื่อสำหรับธุรกิจขนาดเล็ก

หนึ่งในเสาหลักของโครงการริเริ่มนี้คือการเสริมสร้างความแข็งแกร่งให้กับธุรกิจสินเชื่อเพื่อวิสาหกิจขนาดกลางและขนาดย่อม (SME) จากข้อมูลที่บริษัทให้ไว้เองนั้น นับตั้งแต่ปี 2013 PayPal ได้อำนวยความสะดวกในการทำธุรกรรมสินเชื่อและหลักทรัพย์ต่างๆ มูลค่ากว่า 30.000 หมื่นล้านดอลลาร์สหรัฐ สำหรับธุรกิจขนาดเล็ก โดยอาศัยประวัติการทำธุรกรรมของลูกค้าและเครื่องมือวิเคราะห์ความเสี่ยงที่เป็นกรรมสิทธิ์ของตนเอง

การผนวกรวม PayPal Bank จะช่วยให้ ขยายกิจกรรมการให้สินเชื่อ ปรับปรุงประสิทธิภาพ และลดต้นทุนเนื่องจากแพลตฟอร์มนี้ไม่พึ่งพาสถาบันการเงินที่เป็นพันธมิตรมากนักในการจัดโครงสร้างสินเชื่อ แนวคิดคือการใช้ประโยชน์จากข้อมูลที่แพลตฟอร์มจัดการอยู่แล้วเกี่ยวกับยอดขายและการเรียกเก็บเงิน เพื่อประเมินความน่าเชื่อถือทางเครดิตของธุรกิจขนาดเล็กได้ดียิ่งขึ้น

อเล็กซ์ คริส ซีอีโอของบริษัท ได้เน้นย้ำว่า การเข้าถึงเงินทุนยังคงเป็นอุปสรรคสำคัญสำหรับธุรกิจและวิสาหกิจขนาดกลางและขนาดย่อมจำนวนมาก ผู้ที่ต้องการเติบโตและขยายธุรกิจ ตามที่ผู้บริหารกล่าว การมีธนาคารของตนเองจะทำให้การนำเสนอผลิตภัณฑ์ทางการเงินที่ยืดหยุ่นมากขึ้นซึ่งปรับให้เข้ากับความเป็นจริงของธุรกิจดิจิทัลและธุรกิจแบบดั้งเดิมที่ใช้ PayPal เป็นระบบชำระเงินทำได้ง่ายขึ้น

สำหรับภาคธุรกิจของสเปนและยุโรป ซึ่งมีอยู่ด้วยเช่นกัน ช่องว่างทางประวัติศาสตร์ในการจัดหาเงินทุนสำหรับวิสาหกิจขนาดเล็กและขนาดกลางการเคลื่อนไหวของ PayPal สามารถตีความได้ว่าเป็นสัญญาณบ่งชี้ทิศทางของตลาด นั่นคือ การแข่งขันที่มากขึ้น ตัวเลือกสินเชื่อทางเลือกที่หลากหลายขึ้น และบทบาทที่มากขึ้นของแพลตฟอร์มเทคโนโลยีในการให้สินเชื่อ

หากโมเดลของอเมริกาพิสูจน์แล้วว่าใช้ได้ผลและสร้างผลกำไร ก็ไม่อาจตัดความเป็นไปได้ออกไปได้ว่า ในระยะกลาง... PayPal กำลังพิจารณาแนวทางที่คล้ายคลึงกันโดยใช้ประโยชน์จากใบอนุญาตประกอบธุรกิจธนาคารในลักเซมเบิร์กซึ่งเป็นฐานปฏิบัติการที่ให้บริการครอบคลุมพื้นที่ส่วนใหญ่ของยุโรป รวมถึงสเปน

ผลิตภัณฑ์ใหม่: บัญชีออมทรัพย์พร้อมดอกเบี้ย และบริการทางการเงินอื่นๆ เพิ่มเติม

นอกเหนือจากสินเชื่อแล้ว บริษัทยังระบุว่าโครงการ PayPal Bank ยังรวมถึงสิ่งอื่นๆ อีกด้วย เสนอบัญชีออมทรัพย์พร้อมดอกเบี้ย เพื่อลูกค้าของธนาคาร ซึ่งจะทำให้ธนาคารเข้าใกล้การให้บริการของธนาคารพาณิชย์แบบดั้งเดิมมากยิ่งขึ้น บัญชีเหล่านี้จะช่วยให้ผู้ใช้สามารถฝากเงินโดยมีประกัน รับดอกเบี้ยจากเงิน และยังคงใช้แพลตฟอร์มสำหรับการชำระเงินในชีวิตประจำวันได้

ในทางปฏิบัติ นี่จะเป็นการเปลี่ยนแปลงเชิงคุณภาพครั้งสำคัญในกลยุทธ์ของบริษัท ซึ่งจะเปลี่ยนจากการมุ่งเน้นไปที่... เป็นหลัก ไปเป็น... ตัวกลางการชำระเงินดิจิทัลกำลังจะกลายเป็น "ธนาคารแบบครบวงจร" ภายในระบบนิเวศของตนเองผู้ใช้สามารถรับชำระเงิน ชำระเงิน บันทึก และแม้กระทั่งจัดหาเงินทุนให้ตัวเองได้โดยไม่ต้องออกจาก PayPal และยังสามารถใช้บัญชี PayPal ได้อีกด้วย บัตรเติมเงิน PayPal ในบางตลาด

สำหรับตลาดในยุโรป ซึ่งมีธนาคารดิจิทัลและธุรกิจดิจิทัล 100% ดำเนินการอยู่แล้ว การเคลื่อนไหวครั้งนี้เป็นการตอกย้ำแนวโน้มที่ชัดเจน: ขอบเขตระหว่างฟินเทค ธนาคารออนไลน์ และผู้ให้บริการชำระเงินเริ่มเลือนลางมากขึ้นเรื่อยๆตัวอย่างเช่น ผู้บริโภคชาวสเปนคุ้นเคยกับการใช้งานแอปพลิเคชันทางการเงินหลายแอปพร้อมกันอยู่แล้ว ดังนั้น PayPal ที่มีฟังก์ชันการธนาคารจึงเหมาะสมกับสภาพแวดล้อมการใช้งานหลายธนาคารนั้น และเป็นหนึ่งในแอปพลิเคชันที่ใช้งานง่ายที่สุด แพลตฟอร์มการชำระเงินออนไลน์.

PayPal เตือนคุณว่าได้ดำเนินการไปแล้ว ใบอนุญาตประกอบธุรกิจธนาคารในลักเซมเบิร์กสิ่งนี้ทำให้บริษัทสามารถให้บริการชำระเงินที่อยู่ภายใต้การกำกับดูแลและฟังก์ชันทางการเงินบางอย่างในสหภาพยุโรปมาเป็นเวลาหลายปีแล้ว ประสบการณ์ก่อนหน้านี้ภายใต้กรอบกฎระเบียบของสหภาพยุโรปอาจเป็นทรัพย์สินที่มีค่าอย่างยิ่งหากในอนาคตบริษัทตัดสินใจขยายผลิตภัณฑ์ทางการธนาคารในยุโรป

แม้ว่าในขณะนี้ การยื่นขออนุญาตจะจำกัดเฉพาะตลาดสหรัฐอเมริกา แต่การตัดสินใจของหน่วยงานกำกับดูแลในสหรัฐฯ มักมีผลกระทบอยู่บ่อยครั้ง ผลกระทบทางอ้อมต่อการถกเถียงเรื่องกฎระเบียบในสหภาพยุโรปโดยเฉพาะอย่างยิ่งในประเด็นต่างๆ เช่น การแข่งขัน การคุ้มครองผู้บริโภค หรือการกำกับดูแลด้านการเงินของบริษัทลูกผสมรูปแบบใหม่เหล่านี้

สภาพแวดล้อมด้านกฎระเบียบที่เอื้ออำนวยต่อฟินเทคและคริปโตเคอร์เรนซีมากขึ้น

การเคลื่อนไหวของ PayPal ไม่ได้เกิดขึ้นโดยไม่มีสาเหตุ มันเกิดขึ้นในช่วงเวลาที่... รัฐบาลทรัมป์ได้ใช้แนวทางที่ผ่อนปรนมากขึ้นต่อบริษัทเทคโนโลยีทางการเงินและสกุลเงินดิจิทัล ผู้ที่ต้องการเข้ามามีส่วนร่วมในระบบธนาคาร นับตั้งแต่เข้ารับตำแหน่งที่ทำเนียบขาวในเดือนมกราคม ความสนใจในการขอใบอนุญาตประกอบธุรกิจธนาคารเพิ่มขึ้นอย่างมากเมื่อเทียบกับสมัยของโจ ไบเดน ซึ่งมีผู้สมัครน้อยและโอกาสที่จะได้รับใบอนุญาตก็ถือว่าต่ำ

ในช่วงไม่กี่สัปดาห์ที่ผ่านมา บริษัทหลายแห่งที่เกี่ยวข้องกับสินทรัพย์ดิจิทัล เช่น เซอร์เคิล ริปเปิล และแพ็กซอสพวกเขาได้รับอนุมัติเบื้องต้นให้ดำเนินการในฐานะธนาคารภายในประเทศหรือบริษัททรัสต์แล้ว ความคืบหน้าเหล่านี้ส่งสัญญาณที่ชัดเจนว่า หน่วยงานกำกับดูแลของสหรัฐฯ ยินดีที่จะ นำโลกของคริปโตเคอร์เรนซีและนวัตกรรมฟินเทคเข้ามาใกล้ชิดกับขอบเขตของการธนาคารที่อยู่ภายใต้การกำกับดูแลมากขึ้นโดยมีเงื่อนไขว่าต้องเคารพมาตรฐานการตรวจสอบและการปฏิบัติตามกฎระเบียบบางประการ

PayPal เองก็มีความเชื่อมโยงกับพื้นที่นี้เช่นกัน เนื่องจากผ่านความร่วมมือกับ Paxos ทำให้ PayPal สามารถ... ผู้ออกเหรียญ Stablecoin PYUSDแม้ว่าใบสมัครจัดตั้ง PayPal Bank จะไม่ได้มุ่งเน้นไปที่สินทรัพย์ดิจิทัลโดยตรง แต่ผู้เชี่ยวชาญในอุตสาหกรรมชี้ให้เห็นว่า การมีใบอนุญาตประกอบธุรกิจธนาคารในรัฐยูทาห์จะช่วยสร้างกรอบการกำกับดูแลที่แข็งแกร่งยิ่งขึ้นสำหรับการพัฒนาผลิตภัณฑ์ที่เกี่ยวข้องกับสินทรัพย์ดิจิทัลในสภาพแวดล้อมที่มีการควบคุม

บริบทนี้ไม่ได้ถูกมองข้ามในยุโรป ซึ่งกฎระเบียบ MiCA และกฎเกณฑ์ด้านการธนาคารของสหภาพยุโรปกำลังมุ่งไปในทิศทางของ... บูรณาการสินทรัพย์ดิจิทัลและบริการฟินเทคภายใต้กรอบการกำกับดูแลที่เข้มงวดมากขึ้นการดำเนินการของสหรัฐอเมริกาอาจใช้เป็นจุดอ้างอิง หรือเป็นตัวอย่างคัดค้าน สำหรับหน่วยงานกำกับดูแลของยุโรป ในการประเมินบทบาทของแพลตฟอร์มขนาดใหญ่ เช่น PayPal ภายในระบบการเงิน

นอกจาก PayPal และบริษัทคริปโตแล้ว ยังมีบริษัทขนาดใหญ่อื่นๆ อีก เช่น ฝ่ายการเงินของบริษัทนิสสัน มอเตอร์ หรือกลุ่มบริษัทโซนี่พวกเขาได้ยื่นคำขอใบอนุญาตประกอบธุรกิจธนาคารในลักษณะเดียวกัน ซึ่งเป็นการตอกย้ำความเชื่อที่ว่า "การธนาคารแบบบูรณาการ" ภายในกลุ่มอุตสาหกรรมและเทคโนโลยีขนาดใหญ่จะยังคงอยู่ต่อไป

ภาวะผู้นำและโครงสร้างของธนาคาร PayPal ในอนาคต

หากคำขอประสบความสำเร็จ ตำแหน่งประธานของหน่วยงานใหม่จะตกเป็นของ มารา แม็คนีลล์แมคนีลเป็นผู้บริหารที่มีประสบการณ์มากกว่าสองทศวรรษในด้านการธนาคารและการเงินการค้า ก่อนได้รับการแต่งตั้ง แมคนีลเคยดำรงตำแหน่งผู้บริหารระดับสูงในภาคส่วนนี้ รวมถึงตำแหน่งผู้นำฝ่ายการเงินของ [ชื่อบริษัทหายไป] โตโยต้ามอเตอร์คอร์ป และธนาคารออมทรัพย์โตโยต้าไฟแนนเชียล

ด้วยการแต่งตั้งครั้งนี้ บริษัทตั้งใจที่จะ เพื่อเตรียมความพร้อมให้กับธนาคาร PayPal ในอนาคต ด้วยผู้นำที่มีความคุ้นเคยกับข้อกำหนดด้านกฎระเบียบและแนวทางการบริหารความเสี่ยงของธนาคารแบบดั้งเดิมการมีบุคลากรที่มีภูมิหลังเช่นนี้ถือเป็นกุญแจสำคัญในการสร้างความไว้วางใจให้กับหัวหน้างานและในตลาด

ในขณะเดียวกัน บริษัทก็ได้เสริมสร้างการสื่อสารกับนักลงทุนให้ดียิ่งขึ้น หลังจากข่าวแพร่กระจายออกไป หุ้น PayPal ปรับตัวสูงขึ้นในการซื้อขายหลังปิดตลาดสิ่งนี้สะท้อนให้เห็นถึงความสนใจของตลาดในศักยภาพของธุรกิจใหม่นี้ อย่างไรก็ตาม ผลการดำเนินงานของหุ้นบริษัทในตลาดหลักทรัพย์ตลอดทั้งปีมีความผันผวน ท่ามกลางการแข่งขันที่รุนแรงในภาคการชำระเงินและแรงกดดันต่ออัตรากำไร

สำหรับระบบการเงินของสหรัฐฯ การที่ PayPal เข้ามาเป็นธนาคารจะหมายถึงการรวมเอาโครงสร้างธนาคารเข้ามาด้วย บริษัทที่มีฐานลูกค้าทั่วโลก ศักยภาพทางเทคโนโลยีที่ยอดเยี่ยม และข้อมูลธุรกรรมจำนวนมหาศาลสิ่งนี้อาจนำไปสู่รูปแบบการวิเคราะห์ความเสี่ยงใหม่ ผลิตภัณฑ์ที่ปรับให้เหมาะกับแต่ละบุคคลมากขึ้น และแรงกดดันด้านการแข่งขันที่มากขึ้นต่อธนาคารระดับภูมิภาคและหน่วยงานที่เชี่ยวชาญด้าน SMEs

จากมุมมองของยุโรป ซึ่งมีหน่วยงานดิจิทัลดำเนินงานอยู่แล้วและมีการส่งเสริมระบบธนาคารแบบเปิด การเข้ามาของ PayPal ที่มีพื้นฐานมาจากธนาคารในสหรัฐอเมริกาเป็นการตอกย้ำแนวคิดที่ว่า ผู้ให้บริการชำระเงินรายใหญ่ยังสามารถก้าวขึ้นเป็นผู้นำด้านการออม การให้สินเชื่อ และบริการทางการเงินอื่นๆ ได้อีกด้วยสำหรับธนาคารแบบดั้งเดิมของสเปนและยุโรป นี่คือสัญญาณเตือนให้พวกเขาเร่งการเปลี่ยนแปลงสู่ระบบดิจิทัลของตนเองต่อไป

การที่ PayPal พยายามขอใบอนุญาตประกอบธุรกิจธนาคารในสหรัฐอเมริกา แสดงให้เห็นถึงการเปลี่ยนแปลงที่เกิดขึ้นในภาคการเงินทั่วโลก: เส้นแบ่งระหว่างฟินเทคกับธนาคารแบบดั้งเดิมเริ่มเลือนลาง หน่วยงานกำกับดูแลกำลังสำรวจแนวทางใหม่ๆ และลูกค้ามีทางเลือกมากขึ้นในการจัดการเงินของตนเองสิ่งที่ปัจจุบันเป็นเพียงการประยุกต์ใช้ในรัฐยูทาห์ อาจกลายเป็นแบบอย่างที่สำคัญสำหรับโครงสร้างบริการทางการเงินทั้งในอเมริกาและยุโรปในอีกไม่กี่ปีข้างหน้า